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Superintendencia de Bancos (SIB) archivos - Analytica

Analytica Espresso 18-Mar-2019

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INTERNACIONAL

Comercio mundial de productos falsificados es de €460,000 MM al año

La comercialización de productos falsificados representa 460,000 millones de euros anuales, según una nueva evaluación de la Oficina de Propiedad Intelectual de la Unión Europea (EUIPO) y de la Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económicos (OCDE).

La venta de productos falsificados o pirateados alcanzó un 3.3% del comercio mundial frente al 2.5% de la anterior evaluación de 2016, indicaron el lunes los dos organismos en un comunicado, apuntando a un aumento “considerable”.

Solo en la Unión Europea, las falsificaciones y productos piratas alcanzan 121,000 millones de euros, el 6.8% del total de las importaciones de la UE, según el informe EUIPO-OCDE de 2019.

Fuente: Diario Libre / Foto: Cnet

NACIONAL

Activos del Banco Agrícola aumentan 12.92% en 2018

El total de activos del Banco Agrícola aumentó 12.92% pasando de RD$21,229.35 millones en el 2017 a RD$23,972.34 millones en el 2018, con un incremento de RD$2,742.99 millones.

El administrador general del Banco Agrícola, Carlos Segura Foster, afirmó que los activos productivos aumentaron en 90.97% en el 2018, superando con un 12.69 puntos porcentuales a los del sistema financiero que se colocaron en 78.28%.

Puntualizó que las reuniones anuales que sostiene la Superintendencia de Bancos (SIB) con las Entidades de Intermediación Financiera (EIF), en este caso con el Banco Agrícola, han contribuido a que éste haya mejorado en todos los órdenes. Foster, afirmó que esta entidad financiera se ha fortalecido en los últimos cuatro años, gracias a la supervisión y al apoyo de la SIB. Foster habló luego de participar junto a miembros del Directorio Ejecutivo y la Alta Gerencia, en una reunión en la sede de la SIB, con el Superintendente de Bancos, Luis Armando Asunción y otros funcionarios del organismo supervisor, en la que le fueron presentados los resultados financieros y del proceso de supervisión, realizados en esta entidad financiera estatal en el 2018.

Fuente: Hoy / Foto: El Caribe

INDICADORES

El país exportó más de US$871 MM en febrero

Las exportaciones dominicanas alcanzaron los US$871.09 millones en febrero de 2019, para una variación interanual de 3.76%, según un informe publicado por el Centro de Exportación e Inversión de la República Dominicana (CEI-RD).

Los principales productos exportados en el mes de febrero fueron: oro, cigarros puros, disyuntores, instrumentos médicos, t-shirts, camisetas, instrumentos para uso ostomio. El oro fue el producto que tuvo la mayor participación porcentual con un 13.9 %, seguido de los cigarros puros con el 7.7%.

El informe presentado por el CEI-RD señala que los productos que experimentaron una mayor reducción fueron: minerales de cobre (US$ -5.8 millones), cacao en grano (US$ -4.0 millones) y aparatos de rayos ultravioletas (US$ -3.9 millones). Explica que las exportaciones de minerales de cobres disminuyeron debido a que en el mismo periodo del año corriente no se registraron exportaciones de este producto. En el caso del cacao en grano, 22 empresas redujeron sus exportaciones, y en cuanto a los aparatos de rayos ultravioletas tres empresas de zonas francas presentaron reducción de las mismas.

Fuente: Diario Libre / Foto: OMI

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Perfil: Sr. Raúl Ovalle Marte

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Analytica Espresso 25-Oct-2018

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INTERNACIONAL

Wall Street repunta por avance del sector tecnológico

Wall Street repuntó este jueves ya que las fuertes ganancias corporativas, entre ellas la de Microsoft y Ford, ayudaron a calmar los nervios de los inversores luego de una liquidación masiva en la sesión anterior que envió al Nasdaq a territorio de corrección.

Microsoft subía cerca de 6% luego de superar las estimaciones de consenso para sus ingresos y ganancias, ayudado por la fuerte demanda de sus productos de computación en nube Azure y Office 365.

Este resultado, junto con las ganancias de los fabricantes de chips, hacían subir más de 2 por ciento las acciones tecnológicas. El sector ha perdido un 10% en octubre y si la caída se mantiene sería el peor mes para este sector de alto crecimiento en casi 10 años.

Fuente: Reuters / Foto: Reuters

NACIONAL

FMI señala fortalezas y debilidades economía dominicana

Un informe del Fondo Monetario Internacional (FMI) resalta que en 2017 la actividad económica de la República Dominicana se expandió en 4.6 %, luego de un crecimiento potencial superior al 7.1 % como promedio en el período 2014-16, y llama la atención sobre el endeudamiento y que los riesgos persisten pese a un panorama positivo.

La entidad sostiene que, a pesar de los esfuerzos para reforzar la base de ingresos, se requerirán “acciones más significativas para fortalecer la posición fiscal” del Gobierno dominicano.

Explica que las condiciones financieras internacionales favorables y el fuerte crecimiento en los últimos años han mantenido a raya las vulnerabilidades fiscales, pero la deuda pública siguió aumentando y la creciente carga de intereses en relación con una base de ingresos reducida está haciendo que la deuda sea menos asequible.

Fuente: Acento / Foto: El Caribe

INDICADORES

Subagentes bancarios: transacciones crecen un 18% a junio de 2018

En el primer trimestre de 2018, el valor de las transacciones a través de los subagentes pasó de RD$4,202.9 millones, en el período enero-marzo, a RD$4,938.9 millones, para un crecimiento absoluto de RD$736 millones, con un aumento relativo de un 18.3%.

En el primer trimestre de 2018 se realizaron 1,344,714 transacciones en pagos de servicios, depósitos, retiros o transferencias. Mientras que en el segundo trimestre de este año se realizaron 1,541,427 transacciones, lo que indica un incremento neto de 196,713 y un crecimiento relativo de un 14.63%, según las estadísticas que registra la Superintendencia de Bancos (SIB).

Dentro de las provincias que conforman el top 10 en transacciones con subagentes durante este año, Santo Domingo ocupa el primer lugar, al registrar 395,606 transacciones, la mayor cantidad realizada durante el segundo trimestre. Mientras que en el primer trimestre se realizaron 347,312, para un incremento neto de 48,294 y un crecimiento relativo de un 14%.

Fuente: El Dinero / Foto: El Dinero

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Señales de alerta en la deuda de los hogares dominicanos

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La carga financiera de los hogares es una variable que tiene que vigilarse con mucho detenimiento a la hora de formar expectativas sobre el comportamiento de los consumidores. Al caso de República Dominicana, es especialmente importante prestarle atención, ya que es razonable esperar que suba de manera más acelerada en el futuro próximo.

Estimar la carga financiera de los hogares es una tarea que requiere de diferentes insumos. Primero, es necesario calcular la masa salarial total mensual de los hogares dominicanos. A través de las encuestas de trabajo del Banco Central de la República Dominicana (BCRD) se puede construir una estimación de la masa salarial a partir de las horas trabajadas, el ingreso por hora promedio y la cantidad de ocupados ─que fueron en 2017 igual a 41.1 horas semanales, RD$99.28 por hora en ingresos y 4.35 millones de ocupados respectivamente─, lo que resulta en una masa salarial de RD$76.3 mil millones al mes.

A partir de los datos de la Superintendencia de Bancos (SIB) se puede construir una serie de pagos de intereses mensuales promedio por concepto de préstamos hipotecarios y de consumo, que para el cierre de 2017 ascendía a RD$7.2 mil millones, equivalente al 9.4% de la masa salarial estimada. Medida de esta manera, la carga financiera de los hogares no ha aumentado mucho históricamente. Desde 2006 ─año en que la carga era igual a 7.5%─ apenas ha incrementado menos de 2%.

Para entender la invariabilidad de la carga financiera a la fecha, desde un período en que la deuda de las familias aumentó casi dos veces y media más que la masa salarial, se hace necesario analizar el segundo componente del pago de intereses: la tasa de interés.

Desde 2006 la tasa de interés promedio ponderada de los préstamos de consumo e hipotecarios ha disminuido desde 29% a 20%, una reducción de casi un tercio. La reducción de la tasa de interés promedio responde, principalmente, a un control efectivo y oportuno de la inflación en el país, especialmente después del año 2012, en que el BCRD adoptó un esquema de metas de inflación.

La baja relativamente constante de la tasa de interés promedio de la cartera de préstamos de los hogares, sin embargo, podría ser un fenómeno único en la historia financiera dominicana. La inflación comienza a repuntar y el futuro habla de aumentos graduales de las tasas de política monetaria internacionales, lo que empujaría al alza las tasas de interés en el país.

Es por esto por lo que vigilar el nivel de endeudamiento de los hogares es tan importante, ya que es posible verse rápidamente en una situación de sobreendeudamiento, reflejada a través de un aumento de la morosidad (lo que perjudicaría los estados de resultados de la banca privada de manera marcada). A este análisis habría que agregar el hecho de que las estadísticas de la SIB no muestran el endeudamiento total de los hogares, ya que no contiene información sobre el mercado informal al que acuden con frecuencia los hogares no bancarizados a tasas significativamente más altas que en el mercado formal.

Repensar las políticas de impulso al crédito, que en los últimos años se han enfocado mucho al consumo, es crucial para asegurar la sostenibilidad de la deuda privada en República Dominicana.

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Analytica Espresso 20-Mar-2018

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INTERNACIONAL

EEUU prohíbe operaciones con el petro, la criptomoneda venezolana

El presidente de Estados Unidos, Donald Trump, firmó este lunes una orden ejecutiva que prohíbe realizar transacciones con el petro, la criptomoneda que lanza de manera oficial el martes el gobierno de Venezuela.

La orden prohíbe «todas las transacciones vinculadas, provisiones de financiamiento y otros negocios por parte de una persona de Estados Unidos o dentro de Estados Unidos, con cualquier moneda, divisa o ficha digital» emitida por el gobierno de Venezuela desde el 9 de enero, señala la orden ejecutiva.

En febrero, el gobierno de Nicolás Maduro lanzó la preventa del petro, con el que aspira a superar lo que considera como un bloqueo financiero por parte de Estados Unidos en un momento en el que Caracas busca financiación ante la caída de ingresos por el colapso de la producción petrolera.

Fuente: BBC Mundo / Foto: La Verdad

NACIONAL

Inversión en zonas francas fue de US$4,473.1 millones en 2017

Un informe del Consejo Nacional de Zonas Francas señala que al finalizar el año 2017 la inversión acumulada de las empresas de zonas francas ascendió a US$4,473.1 millones, lo que evidencia un crecimiento relativo de un 3.3% con respecto al año 2016.

La directora ejecutiva del consejo, Luisa Fernández, sostuvo que el pasado año ese sector creció un 4.4%, en comparación con el año 2016 y que se instalaron 71 nuevos parques con 665 nuevas empresas en operación. Asimismo, el recuento dice que si se compara con 645 que había en el 2016, experimentó un crecimiento relativo de un 3.1%.

El 49.2% de las empresas se encuentran ubicadas en la región Norte del país; un 24.4% en el Distrito Nacional y provincia Santo Domingo; el 14.0% en la región Sur, mientras que el 12.5% se localiza en la región Este”, dice el referido informe. Sostiene que durante el año 2017, zonas francas continuó siendo uno de los sectores que mayor número de empleos directos genera en la economía dominicana.

Fuente: Diario Libre / Foto: Metro

INDICADORES

69.58% de los préstamos en RD están en la categoría más saludable

En 2017, RD$695,585.44 millones, un 69.58% de los RD$999,643.04 millones de créditos otorgados, están clasificados en la categoría A, lo que indica que los retrasos de los deudores no pasan de 30 días.

El riesgo de pago, según el Reglamento de la Evaluación de Activos se categoriza en cinco variables: normal (A), potencial (B), deficiente (C), cobro difícil (D) y, por último, irrecuperable (E). De la clasificación A, según la Superintendencia de Bancos (SIB), RD$297,511.42 millones (42.7%) son créditos comerciales, RD$237,924.51 millones (34.2%) de consumo y RD$160,149.51 millones (23.02%) hipotecarios.

Los datos indican que el total de préstamos comerciales asciende a RD$568,835.6 millones, un 56.9% del total de la cartera; RD$260,572.7 millones corresponden a consumo, para un 26.06%, y RD$170,234.8 millones son hipotecarios, equivalente al 17.02%.

Fuente: El Dinero

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Subagentes Bancarios: reflectores de un problema estructural

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Los subagentes bancarios son una herramienta muy efectiva de acercar el sistema financiero a las personas y reducir el costo operativo de los bancos, y actualmente permiten estimar la magnitud de un problema estructural de la República Dominicana: la informalidad y el uso excesivo de efectivo.

Los subagentes bancarios funcionan de la siguiente forma: en vez de abrir una sucursal en cierta localidad, el banco se acerca a un supermercado pequeño, colmado o farmacia (canales principales actualmente) y lo capacita con las facilidades para servir como intermediario entre las personas y el banco. Ahora este puede realizar operaciones como depósitos, transferencias, pagos de préstamos, recepción de remesas, solicitudes de productos, entre otras.

Durante el primer trimestre de 2017 los subagentes bancarios transaron RD$2,062 millones, según las estadísticas de la Superintendencia de Bancos (SIB), un crecimiento importante frente al primer trimestre del que se tiene datos (julio-septiembre 2015), en que se transó sólo RD$431 millones. Estas fueron transacciones que no tuvieron que ocurrir en una sucursal bancaria normal, ahorrando así tiempo para el cliente y para la entidad financiera.

Hay que notar que, el 75% del monto total transado de estas operaciones durante el primer trimestre de este año, corresponde a retiros y depósitos de efectivo y/o cheque. Esto cuestiona el nivel de bancarización real de la población, que opta por el efectivo antes que los otros productos del sistema, como las transferencias electrónicas y el uso de tarjetas de crédito o débito.

No parecería que la decisión de optar por efectivo en República Dominicana responda a un tema de disponibilidad de productos electrónicos/tecnológicos, ya que el Banco Central reporta que a la fecha existen tres millones de usuarios de internet banking, más de cuatro millones de tarjetas de débito, ambos números cercanos a la estimación de la misma institución sobre el total de empleados del país: 4.3 millones.

¿Por qué los hogares dominicanos optan por el uso de efectivo entonces? Podría ser por desconocimiento del uso de los productos, falta de confianza en las entidades financieras, el hecho de que una parte importante del consumo de los hogares se hace en establecimientos informales, una cultura de ahorrar “debajo del colchón”, entre otros. Y como muchas problemáticas en la economía dominicana, la solución es educación.

El Banco Central de la República hizo un diagnóstico sobre la falta de educación económica y financiera en el país a través de encuestas, y formuló un Plan Estratégico de Educación Económica y Financiera (ENEEF), en conjunto con varias instancias del Estado Dominicano. En los próximos años debemos ver los frutos de esta iniciativa, maximizando el potencial del sistema financiero y empoderando a todos los ciudadanos y ciudadanas a desenvolverse de manera más segura y eficiente en sus transacciones.

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Resumiendo el Plan Nacional de Educación

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Resumen – Plan de Gobierno PRM (2020-2024)

Resumen Ejecutivo: El programa se apalanca en la construcción de credibilidad y mejora de la inclusión como piedras angulares del proceso de reforma, cambio y modernización. En cuanto a la…

Tasa de Morosidad

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Una gran parte de las entidades financieras funcionan en torno a un esquema de obtener recursos del público (depósitos) para luego prestarlos (créditos). Dado que existe el riesgo de que los agentes económicos, tales como miembros de los hogares, empresas y otros, dejen de pagar sus préstamos o mejor dicho “caigan en mora”, las instituciones tendrán una parte de su cartera con pagos pendiente, llamada cartera vencida.

La tasa de morosidad es uno de los indicadores que nos permiten evaluar la calidad de la cartera de crédito y con ello el desempeño del sector financiero. Podemos calcularla como la relación entre la cartera vencida y la total.

El estudio de la morosidad es muy importante para las instituciones financieras porque afecta directamente sus utilidades. Esto es así porque la Superintendencia de Bancos (SIB), en su función de organismo regulador, exige en forma de restricciones y normas prudenciales que las entidades cumplan con algunos requerimientos que dependen de los niveles de morosidad de la cartera.

El impacto directo sobre la reducción de las utilidades puede verse a través de un aumento de las provisiones. A medida que una cartera se vuelve más morosa, se deberá incurrir en gastos por provisiones más altos, traduciéndose en un peor perfil de riesgo para los créditos que aumentaron la morosidad. Sin embargo, cuando se acumulan las provisiones y se deteriora la cartera, las instituciones tienen un mayor porcentaje de activos improductivos y con ello niveles de rotación ─medido como ingresos entre activos─ más bajos, impactando negativamente la rentabilidad de la entidad.

A medida que incentivamos una economía con mayor inclusión financiera y que sustente su dinamismo en el crédito, el análisis de la morosidad cobrará aún mayor relevancia.

 

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Crédito por nivel de riesgo en República Dominicana

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En los últimos años, el sector financiero ha sido uno de los principales motores de la economía dominicana, debido que a través del crédito, empresas y familias logran trasladar ingreso en el futuro a consumo del presente. Más allá de esto, dicho análisis por nivel de riesgo permite saber hacia dónde nos dirigimos en materia de solvencia del sistema financiero nacional.

De acuerdo a las publicaciones de la Superintendencia de Bancos (SIB), la cartera de crédito del sistema financiero fue de RD$907,100 millones para mayo del 2017, con un crecimiento interanual de 6.7%. Desde un enfoque por tipo de cliente, la cartera se desglosa en una mayor proporción por asalariados (31.7%), corporaciones (23.9%) y microempresas (9.3%).

Por parte de los asalariados, aproximadamente un 91% de sus créditos son clasificados como categoría A con una tasa de morosidad de 0%. De acuerdo al tipo de facilidad, los asalariados deciden tomar préstamos de vivienda (35.2%) y sin garantía o solidario (31.5%), que mayormente corresponden a préstamos consumo. El bienestar que brinda tener un hogar es muy alto, lo que se refleja en las bajas tasas de morosidad de este tipo de cartera, ya que las personas se esfuerzan por no atrasarse en sus pagos, cargando satisfechos con el costo del dinero en el tiempo (la tasa de interés).

En cuanto a los corporativos, los préstamos con riesgo crediticio B, representan la mayor parte de los préstamos con 42.9% del total del grupo. Según la facilidad, dichos créditos de descomponen en una gran parte por Resto Préstamos Comerciales (64.8%) y Líneas de Crédito o Diferido (27.7%). Cabe destacar, que a pesar de que una gran parte de los préstamos son clasificados como B, su tasa de morosidad registrada es relativamente baja, con 0.39%. Sin embargo, sabiendo que las instituciones financieras deben colocar un mayor número de provisiones por crédito para los préstamos B que para los A, puede que una gran parte de las corporaciones, a pesar de que también tengan bajas tasas de morosidad, deben de ser considerados B por el tipo de negocio o por el tipo de crédito que solicitan. Aunque, esto represente un mayor gasto por provisiones para las entidades financieras, lo cual afecta el retorno sobre el patrimonio (ROE) de las mismas, refleja el nivel de cumplimiento de la ley y las normas de la SIB por parte de las instituciones.

Las microempresas son el tipo de empresa con mayor crecimiento, existiendo en abril de este año 4,002 más que en el mismo mes de 2016. El análisis de los créditos a este tipo de empresas es de suma importancia. A la fecha, las microempresas tuvieron un 72.8% de sus créditos clasificados como A, los cuales tuvieron un crecimiento interanual de 17.5% y consistieron en un 57% en préstamos comerciales. A pesar de esto, se destaca el alto crecimiento que tienen las provisiones del grupo con 14.4%, realizadas para cubrir las altas tasas de morosidad del grupo clasificado como E (33.9%).

En este mismo sentido, cabe destacar que los créditos más riesgosos (E) provienen del sector corporativo (24.98%), pequeñas empresas (31.35%) y microempresas (13.76%). Esto revela que los deudores más riesgosos son de hecho micro y pequeñas empresas, que sustentan sus operaciones en créditos comerciales que más adelante a veces no pueden pagar. Esto último lo podemos ver a través de un alza de las tasas de morosidad de los créditos E para el Resto de Préstamos Comerciales, la cual ha pasado de 18.19% en enero 2015 a 25.92% en mayo 2017. Dicho componente ha acelerado el crecimiento de las provisiones en 16.62%, lo cual combinado con la ralentización de la cartera puede representar una disminución de la rentabilidad del sistema.

El análisis anterior abre espacio para mejoras en la gestión de las carteras de las instituciones, además de que abre la discusión para tratar el tema de las dificultades de llevar micro y pequeñas empresas en República Dominicana. Es posible que medidas desde la administración tributaria que simplifiquen los procesos y brinden beneficios especiales a la MyPYMES reduzcan el alza de la morosidad de este grupo. Este tipo de políticas impulsan el crecimiento del país en el largo plazo, potenciando la creación de empleo y mitigando la pobreza.

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Exportaciones en el DR-CAFTA frente al COVID-19

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MacroTendencias: 3 de septiembre, 2020

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Financiamiento del Estado: Oportunidades de Mejora

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Actualmente el Estado Dominicano utiliza financiamientos costosos para solventar sus operaciones, especialmente en el sector eléctrico. Esto se evidencia en las informaciones libremente disponibles a través de la Superintendencia de Bancos (SIB).

Los datos de la SIB confirman que a la última fecha disponible (febrero 2017) el sector público mantiene una tasa promedio ponderada de financiamiento en dólares con el sistema bancario superior a la del sector privado (7.86% vs. 7.61%). Esto llama la atención, ya que el Estado debe tener, a priori, menos riesgo asociado que el sector privado, y por lo tanto menor costo de fondeo.

Estos financiamientos del Gobierno ascienden a RD$19 mil millones al cierre de febrero. El 0.18% de esta deuda corresponde a instituciones públicas asociadas a las actividades inmobiliarias, empresariales y de alquiler, y tienen una tasa promedio ponderada en dólares de 48%. El 10.06% corresponde a instituciones públicas asociadas a la administración pública y defensa, a una tasa promedio ponderada en dólares de 8.17%. La última partida, correspondiente a instituciones públicas del sector energético, agrupa el 90% del financiamiento, a una tasa promedio ponderada en dólares de 7.75%.

Esta última partida, la que concierne al sector eléctrico público, es importante a la vez por el monto involucrado (RD$17 mil millones o US$358 millones), y por la alta tasa (7.75%). Esta tasa de interés contrasta con algunas que se observan tanto en el mercado local como en el internacional:

  • Dominican Power Partners (empresa privada) colocará valores a finales de mayo a una tasa en dólares de 6.25% a 10 años.
  • Según la Dirección General de Crédito Público, los bonos soberanos dominicanos en dólares con vencimiento a 10 años tienen un rendimiento promedio alrededor de 5.7%.
  • Según el Banco Central, la tasa de interés en dólares preferencial (que es la de grandes clientes, como el Estado) se ubicó en promedio el mes pasado (abril 2017) alrededor de 5.5%.

Esta prima que paga el Estado a una tasa de interés alta pudiese usarse para pagar camas y medicinas en hospitales, libros y útiles escolares, mantenimiento de carreteras y puentes, inversión en zonas afectadas por fenómenos naturales, becas nacionales e internacionales, fortalecimiento de los programas sociales, cuidado a los envejecientes, entre otros muchos destinos.

La multiplicidad de emisores del Estado crea este tipo de situaciones. Es incongruente que diferentes instancias del gobierno, con teóricamente la misma probabilidad de impago, tengan curvas de rendimiento diferentes. La consolidación del Ministerio de Hacienda como único emisor para las dependencias del Sector Público No Financiero es necesaria, tanto para reducir los costos de fondeo, como para dar señales congruentes y claras a los participantes del mercado de valores.


Fuente: Superintendencia de Bancos

Analytica Espresso 18-Abr-2017

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NACIONAL:

Las EDEs contratan 471 megavatios de potencia adjudicados a EGE Itabo y AES Andrés

El día de ayer, las empresas distribuidoras de electricidad Edenorte, Edesur y EdeEste firmaron contratos de compra de energía equivalente a 471 megavatios de potencia, los cuales fueron adjudicados a la Empresa de Generación Eléctrica Itabo (EGE Itabo) y AES Andrés, en el marco de una licitación llevada a cabo por la Corporación Dominicana de Empresas Eléctricas Estatales (CDEEE).

Este acto responde al cumplimiento de la Ley General de Electricidad 125-01, en la cual se indica que la energía contratada debe efectuarse a través de licitación pública. Se indicó que por primera vez el sector eléctrico estatal cumple con la contratación de energía bajo esta modalidad.

Del total de energía contratada, EGE Itabo aportará 196.5 MW, mientras que AES Andrés aportará el restante (275 MW).

Se espera próximamente que otros 900 MW serán licitados mediante contratos de corto plazo.

Fuente: Diario Libre y Hoy Digital

INTERNACIONAL:

FMI revisa estimaciones de crecimiento para América Latina

El día de hoy, el Fondo Monetario Internacional (FMI), disminuyó en una décima el crecimiento estimado para América Latina al cierre 2017, pasando de 1.2% a 1.1%; adicionalmente planteó un crecimiento para el 2018 de la región en 2%.

Los países que impulsarán el crecimiento en la región, según las Perspectivas Económicas Globales publicadas por el FMI, serán principalmente México y Brasil. En el informe se especifica que México saldrá de la recesión registrada en el 2016, y crecerá a una tasa de 1.7% para el 2017 mientras que Brasil lo hará en 0.2%.

También se especificó que Venezuela seguirá siendo el país que ancla el crecimiento de la región, el mismo enfrentará “graves distorsiones económicas y severas restricciones en la importación de bienes intermedios y un aumento de la inflación”. En este sentido se estima que Venezuela cerrará el 2017 con un retroceso de 7.4% y 4.1% para el 2018.

Fuente: Hoy Digital

INDICADOR:

Tarjetahabientes adeudan RD$6 mil millones más que en 2016

De acuerdo a estadísticas publicadas por la Superintendencia de Bancos (SIB) al cierre del mes de febrero 2017, el total que deben los clientes con tarjetas de crédito al sistema financiero asciende a RD$47,505.5 millones, equivalente a un incremento interanual de casi 15% (RD$6,164 millones).

Los tarjetahabientes con tarjetas de crédito Clásica son los que presentan un mayor monto adeudado, con RD$19,814.67 millones, equivalente a un 30.7% más que en febrero 2016. Es importante resaltar que las tarjetas de crédito Clásica son las de mayor peso dentro del total de plásticos que circulan en el país (73.6% del total).

Fuente: Diario Libre

La creciente figura de los subagentes bancarios

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En República Dominicana, uno de los principales objetivos de las entidades regulatorias del sistema financiero como el Banco Central de la República Dominicana (BCRD) y la Superintendencia de Bancos (SIB) es mejorar la inclusión financiera del país. Para ello, las instituciones financieras, de conjunto con el regulador, deben de enfocarse en aumentar la confianza de los individuos en las mismas; atrayendo incluso a muchos dominicanos que desconfían en el sistema financiero y que, por lo tanto, no tienen ningún contacto económico con el mismo. Muchas de estas entidades financieras también se han enfocado en proliferar los servicios que ofrecen, en la misma medida que los entes reguladores se encargan de proteger y regular dicha expansión. Atendiendo a este tipo de medidas y/o regulaciones, se destaca la Reforma de Subagentes Bancarios.

Dicha reforma, crea a los subagentes bancarios, que son establecimientos comerciales (generalmente pequeños como farmacias, gimnasios, colmados, ferreterías, entre otros) a través de los cuales se prestan algunos servicios financieros, que favorecen aquellos sectores que cuentan con poca o ninguna presencia de entidades financieras. Con la implementación de esta figura financiera, se logra proliferar los servicios financieros a bajos costos, ya que no se incurre en los gastos que implica crear y mantener una sucursal bancaria.

Para el tercer trimestre del 2016 existían 3,987 subagentes bancarios, con un crecimiento interanual en su cantidad del 43.1%. A la fecha, dichos subagentes registraron un monto transado de RD$1,250 millones con una variación interanual de 109.6%. En este mismo ámbito, la cantidad de transacciones manejadas tuvo un crecimiento similar con 106.7%, lo que equivale a 547,754 transacciones en Q3-2016. Dicho incremento en la cantidad de transacciones, al ser más significativo que el generado por el monto transado en el trimestre anterior (Q2-2016) ha generado una ralentización en el monto transado promedio, que se ubicó en RD$2,282 por transacción, con una variación interanual de 1.43% y trimestral de -31.3%.

Desglosado por provincias, el Distrito Nacional es el que maneja un mayor monto transado con RD$297 millones, seguido de Santo Domingo con RD$264 millones. En cuanto a la cantidad de transacciones, Santo Domingo tiene 143,563, mientras que el Distrito Nacional tiene 94,918. Dicho comportamiento podría ser explicado por el hecho de que provincias con una menor inclusión financiera, -como es el caso de Santo Domingo cuando le comparamos con el Distrito Nacional-podrían tener un mayor volumen de transacciones con los subagente bancarios que las provincias con mucha actividad financiera. Sin embargo, en cuanto al monto transado, es de esperar que el Distrito Nacional mantenga un mayor monto que otras provincias, independientemente de si es con el uso de subagentes bancarios o si es con las demás entidades financieras, dado que existe un mayor flujo de personas que se manejan con mayor frecuencia en el sistema financiero.

Cabe destacar que, La Altagracia es la provincia con el mayor monto transado promedio con RD$5,042, producto de un monto transado significativamente más elevado que el número de transacciones que se realizan en la provincia; a diferencia de otras provincias que, si bien manejan un monto similar de transacciones, el monto transado no es tan elevado.

Por otro lado, recordando que, la primera institución en implementar una red de subagentes bancarios fue el Banco Popular en 2014, al visualizar la distribución de los subagentes por institución bancaria, se nota que Banreservas ha venido ganado participación, obteniendo a la fecha el 34.3% del total de subagentes por institución, seguido de Banco Popular con 32.9% y BHD-León con 10.6%.

A medida que se logre la expansión de dicha figura (apoyando a las entidades financieras a usar este recurso) y que se incremente la confianza de los individuos en el sector financiero, República Dominicana se acercará a una mayor inclusión financiera y, por ende, al crecimiento económico.